НАУЧНАЯ БИБЛИОТЕКА - РЕФЕРАТЫ - Курсовая: Кредитная система РФ
Курсовая: Кредитная система РФ
Оглавление. 2
ВВЕДЕНИЕ. 3
1. История развития Кредитной системы. 4
1.1Структура кредитной системы Российской империи до 1917 г. 4
1.2 Структура кредитной системы СССР в 1925 г. 5
1.3 Структура кредитной системы СССР. 6
1.4Структура кредитной системы Российской Федерации на конец 1992 г. 8
1.5Структура кредитной системы РФ на конец 1994 г. 10
2. Механизм функционирования кредитной системы. 11
3. Государственное регулирование Кредитной системы. 19
Заключение. 24
Список литературы. 25
Созданию современной кредитной системы Российской Федерации предшествовал
длительный исторический период, который определялся социально-экономическими
условиями развития нашей страны.
История кредитной системы прошла несколько этапов формирования. До 1917 г.
наша кредитная система развивалась по капиталистическим законам, которые
отражали соответствующую социально-экономическую формацию. По структуре,
функциям и операциям она приближалась к модели кредитной системы ведущих
капиталистических стран того времени. В Российской империи существовала
трехъярусная кредитная система.
В отличие от западных стран в России были развиты в основном два яруса:
Государственный банк и частный банковский сектор. Третий ярус был развит
сравнительно слабо, что объяснялось низким уровнем развития рынков капиталов
и ценных бумаг. В то время в России практически не было учреждений,
специализирующихся на операциях с ценными бумагами, а их рынок был
представлен всего тремя фондовыми биржами. Поэтому аккумуляционные
мобилизационные функции на рынке капиталов выполняли в основном коммерческие
банки.
В первые месяцы после революции 1917 г. была проведена национализация всех
кредитных институтов (банков и страховых компаний), на базе Госбанка был
создан Народный банк. Начавшаяся в начале 1918 г. гражданская война по
существу ликвидировала кредитную систему, так как в условиях отсутствия
товарно-денежных отношений кредит потерял свое значение. Это подтверждает
факт слияния Народного банка с Наркомфином (министерство финансов).
Единственным источником доходов в стране стала эмиссия так называемых
денежных знаков, что способствовало натурализации хозяйственных отношений и
ограничивало сферу товарно-денежных отношений. В начале 20-х годов новая
экономическая политика обусловила восстановление кредитной системы, но в
довольно усеченной форме. Был создан Госбанк, стали функционировать
акционерные и кооперативные коммерческие банки. К 1925 г. была восстановлена
кредитная система, структура которой выглядела следующим образом.
Структура кредитной системы была представлена тремя ярусами и выражала
новые социально-экономические отношения, сложившиеся в стране к началу 30-х
годов. Особенность новой кредитной системы заключалась в том, что большая
часть ее звеньев являлась государственной собственностью, затем шли
кооперативная и самая незначительная - капиталистическая (в основном с
обществами взаимного кредита). При этом кредитная система была представлена
главным образом отраслевыми и специализированными банками и обществами по
кредитованию.
В новой структуре кредитной системы отсутствовали страховые компании и
учреждения, занимавшиеся операциями с ценными бумагами. Это объяснялось
созданием государственной страховой компании и ее выведением из кредитной
системы, а также очень ограниченным рынком ценных бумаг в виде оборота акций
между различными государственными организациями-акционерами. Таким образом,
аккумуляция и мобилизация денежных ресурсов практически осуществлялась
банками в рамках государственной собственности.
В последующие годы кредитная система претерпела дальнейшие изменения под
влиянием кредитной реформы 30-х годов, когда были ликвидированы все виды
собственности, кроме государственной. Кредитная система была превращена в
одноярусную, или однозвенную систему, выражая социально-экономические
потребности того времени, связанные с осуществлением планов индустриализации
и коллективизации. Кредитная система начала функционировать в рамках
командно-административной системы управления экономикой, и была представлена
всего лишь тремя банками, сберегательными кассами и двумя страховыми
организациями.
В результате реорганизации Государственный банк, помимо эмиссионной и
расчетно-кассовой деятельности, взял на себя предоставление краткосрочных
кредитов промышленности, транспорту, связи и другим отраслям хозяйства, а
также долгосрочных кредитов сельскому хозяйству.
Второй банк страны - Стройбанк сосредоточил свою деятельность на
предоставлении долгосрочных кредитов и финансировании капиталовложений в
различных отраслях хозяйства, кроем сельского хозяйства.
Банк для внешней торговли занимался кредитованием внешней торговли,
международными расчетами, а также операциями с иностранной валютой, золотом и
драгоценными металлами.
Система сберегательных касс обслуживала широкие слои населения путем
привлечения денежных сбережений, оплаты услуг и реализации выигрышных
государственных займов.
Госстрах монополизировал страховые операции юридических и физических лиц
внутри страны, Ингосстрах осуществлял операции по иностранному страхованию
(страхование имущества иностранцев, советского имущества за рубежом,
экспортно-импортные грузы, транспортные средства).
Все аккумулированные денежные средства указанных организаций, создавали, так
называемый, ссудный фонд страны, который в последующем распределялся и
перераспределялся в виде кредитов в различное сферы хозяйства.
Длительное командно-административное функционирование кредитной системы
показало ее слабую эффективность, особенно в условиях обострения финансово-
экономических проблем в стране к началу 80-х годов. Кредит по существу
перестал играть роль активного инструмента воздействия на научно-
техническое обновление экономики. Большая часть кредитов выполняла роль
второго бюджета, так как кредиты не возвращались предприятиями. В результате
многие кредиты списывались или шел процесс перекредитования предприятий. В
особенности это относилось к большому количеству планово-убыточных
предприятий и сельскому хозяйству. Процент за кредит оставался на довольно
низком уровне, что не стимулировало к взаимной эффективности ни банки, ни
предприятия. Все это нарушало главную сущность кредита - плату за кредит и
его возвратность.
Поэтому в середине 80-х годов в связи с реорганизацией управления экономикой
была проведена банковская реформа, которая выразилась в создании крупных
отраслевых специализированных банков.
Нынешняя структура кредитной системы РФ приближается к модели кредитной
системы промышленно развитых стран. Но дело в том, что наиболее слабым звеном
новой кредитной системы является третий ярус. Он представлен в основном
страховыми компаниями, а для развития других типов специализированных
кредитных институтов нужно полноценное функционирование рынка капиталов и его
второго элемента - рынка ценных бумаг. Создание последнего возможно в
условиях относительно широкой приватизации государственной собственности.
Именно это должно стимулировать развитие третьего яруса кредитной системы.
Новая банковская система пока развивается сложно и противоречиво. К началу
1992 г. в РФ действовало 1414 коммерческих банков, из них 767 созданы на
базе бывших специализированных банков и 646 вновь образованы. Суммарный
составной фонд составил 76,1 млрд. руб. Однако основным недостатком новой
банковской системы является большое число мелких банков - 1037, или 73% от
общего числа банков, с уставным фондом от 5 до 25 млн. руб., в то время как
банков с уставным фондом свыше 200 млн. руб. насчитывалось 24, или 2% их
общего количества.
Поэтому мелкие коммерческие банки не могли эффектно организовать обслуживание
клиентов и гарантировать сохранность их вкладов. Кроме того, характерными
негативными сторонами всей банковской системы являются нехватка
квалифицированных кадров; слабая материально-техническая база; отсутствие
конкуренции; недоступность услуг для ряда клиентов из-за высокого уровня
процента. 1993-1994 годы характеризовались дальнейшим ростом числа
коммерческих банков и других кредитно-финансовых институтов, что было
обусловлено расширением масштабов приватизации, развитием рынка ценных бумаг,
дальнейшим продвижением рыночных реформ.
К концу 1994 г. в России действовало около 2400 коммерческих банков, более 2
тыс. страховых компаний, большое количество инвестиционных фондов (компаний),
одновременно стали создаваться ипотечные банки, негосударственные пенсионные
фонды, финансово-строительные компании, частные сберегательные банки и ряд
других кредитных учреждений.
На конец 1994 г. структура кредитной системы России значительно отличается от
1991 - 1992 гг.
Новая структура кредитной системы стала в большей степени отражать
потребности рыночного хозяйства и все больше приспосабливаться к процессу
новых экономических реформ.
В то же время процесс становления кредитной системы выявил определенные
недостатки. Они выразились в нарушениях во всех звеньях: продолжают
образовываться и существовать мелкие учреждения (банки, страховые компании,
инвестиционные фонды), которые из-за слабой финансовой базы не могут
справляться с потребностями клиентов; коммерческие банки и другие учреждения
в основном проводят краткосрочные кредитные операции, недостаточно
инвестируя свои средства в промышленность и другие отрасли.
Многие вновь созданные кредитно-финансовые институты, страховые компании и
инвестиционные фонды занимаются несвойственной им деятельностью: привлекают
вклады населения, выполняя функции коммерческих и сберегательных банков. Ряд
инвестиционных фондов, финансовых компаний и банков построили свою
деятельность не на подлинной коммерческой основе, а по принципу пирамиды, что
вызвало волну банкротств в 1993-1994 гг. Кроме того, высокие ставки на
краткосрочные кредиты ведут к необоснованному росту прибылей, которые в
последующем конвертируются в иностранную валюту, что обесценивает рубль и
ведет к усилению инфляции. Поэтому многие стороны деятельности банковской
системы РФ нуждаются в дальнейшем совершенствовании.
Современная кредитная система - это совокупность различных кредитно-
финансовых институтов, действующих на рынке ссудных капиталов и
осуществляющих аккумуляцию и мобизацию денежного капитала.
Через кредитную систему реализуются сущность и функции кредита. Кредит - есть
движение ссудного капитала, который отдается в ссуду на условиях возвратности
за определенный процент.
Кредит выполняет следующие функции:
- аккумуляцию и мобизацию денежного капитала;
- перераспределение денежного капитала;
- экономию издержек;
- ускорение концентрации и централизации капитала;
- регулирование экономики.
На рынке реализуются две основные формы кредита: коммерческий и банковский.
Они отличаются друг от друга составом участников, объектом ссуд, динамикой,
величиной процента и сферой функционирования.
Коммерческий кредит предоставляется одним функционирующим предприятием
другому в виде продажи товаров с отсрочкой платежа. Орудием такого кредита
является вексель, оплачиваемый через коммерческий банк. Как правило, объектом
коммерческого кредита выступает товарный капитал, который обслуживает
кругооборот промышленного капитала, движение товаров из сферы производства в
сферу потребления. Особенность коммерческого кредита состоит в том, что ссудный
капитал здесь сливается с промышленным. Главная цель такого кредита - ускорить
процесс реализации товаров и заключенной в них прибыли. Процент по
коммерческому кредиту, входящий в цену товара и сумму векселя, как правило,
ниже, чем по банковскому кредиту. Размеры коммерческого кредита ограничиваются
величиной резервных капиталов, которыми располагают промышленные и торговые
компании.
Банковский кредит предоставляется банками и другими кредитно-финансовыми
институтами юридическим лицам (промышленным, транспортным, торговым компаниям),
населению, государству, иностранным клиентам в виде денежных ссуд.
Банковский кредит превышает границы коммерческого кредита по направлению,
срокам, размерам. Он имеет более широкую сферу применения. Значительная
замена коммерческого векселя банковским делает этот кредит более эластичным,
расширяет его масштабы, повышает обеспеченность. Различна также динамика
банковского и коммерческого кредитов. Так, объем коммерческого кредита
зависит от роста и спада производства и товарооборота. Спрос на банковский
кредит в основном определяется состоянием долгов в различных секторах
экономики. Однако он также подвержен циклическим колебаниям экономики.
Банковский кредит носит двойственный характер: он может выступать как ссуда
капитала для функционирующих предприятий, компаний либо в виде ссуды денег,
т.е. как платежное средство при уплате долгов.
По мере развития и расширения кредитной системы увеличиваются темпы роста
банковского кредита.
В настоящее время существуют несколько форм банковского кредита.
Потребительский кредит, как правило, предоставляется торговым компаниями,
банками и специализированными кредитно-финансовыми институтами для приобретения
населением товаров и услуг с рассрочкой платежа. Обычно с помощью такого
кредита реализуются товары длительного пользования (автомобили, холодильники,
мебель, бытовая техника). Срок кредита составляет 3 года, процент - от 10 до
25. Население в промышленно развитых странах тратит от 10 до 20 % своих
ежегодных доходов на покрытие потребительского кредита. В случае неуплаты по
нему имущество изымается кредитором.
Ипотечный кредит выдается на приобретение либо строительство жилья,
покупку земли. Предоставляют его банки (кроме инвестиционных) и
специализированные кредитно- финансовые институты. Кредит выдается также в
рассрочку. Наиболее высокий уровень ипотечного кредита - в США, Канаде, Англии.
Процент по кредиту колеблется в зависимости от экономической конъюнктуры - от
15 до 30 и более.
Государственный кредит следует разделять на собственно государственный
кредит и государственный долг. В первом случае кредитные институты государства
(банки и другие кредитно-финансовые институты) кредитуют различные секторы
экономики. Во втором случае государство заимствует денежные средства у банков и
других кредитно-финансовых институтов на рынке капиталов для финансирования
бюджетного дефицита и государственного долга. При этом кроме кредитных
институтов, государственные облигации покупают население, юридические лица,
т.е. различные предприятия и компании.
Международный кредит носит как частный, так и государственный характер,
отражая движение ссудного капитала в сфере международных экономических и
валютно-финансовых отношений.
Ростовщический кредит сохраняется как анахронизм в ряде развивающихся
стран, где слабо развита кредитная система. Обычно такой кредит выдают
индивидуальные лица, меняльные конторы, некоторые банки. Особенность этого
кредита - чрезвычайно высокие проценты (от 30 до 200 и выше).
Современная кредитная система включает два основных понятия: совокупность
кредитно-расчетных и платежных отношений, которые базируются на определенных,
конкретных формах и методах кредитования; совокупность функционирующих
кредитно-финансовых институтов (банков, страховых компаний и др.). Первое
понятие, как правило, связано с движение ссудного капитала в виде различных
форм кредита. Второе означает, что кредитная система через свои
многочисленные институты аккумулирует свободные денежные средства и
направляет их предприятиям, населению, правительству.
Современная кредитная система капиталистических стран в послевоенные годы
претерпела серьезные структурные изменения; снизилась роль банков, и возросло
влияние других кредитно- финансовых институтов (страховых компаний,
пенсионных фондов, инвестиционных компаний и др.). Это выразилось как в росте
общего числа новых кредитно-финансовых институтов, так и в увеличении их
удельного веса в совокупных активах всех кредитно-финансовых институтов.
Такие эволюционные процессы коснулись и многих развивающихся стран.
Важными процессами в современной кредитной системе капиталистических стран
явились:
- концентрация и централизация банковского капитала;
-дальнейшее усиление конкуренции между различными типами кредитно-финансовых
институтов;
- продолжение сращивания крупных кредитно-финансовых институтов с мощными
промышленными, торговыми, транспортными корпорациями и компаниями;
- интернационализация деятельности кредитно-финансовых институтов и создание
международных банковских объединений и групп.
Кредитная система функционирует через кредитный механизм. Он представляет
собой, во-первых, систему связей по аккумуляции и мобилизации денежного
капитала между кредитными институтами и различными секторами экономики, во-
вторых, отношения, связанные с перераспределением денежного капитала между
самими кредитными институтами в рамках действующего рынка капитала, в-
третьих, отношения между кредитными институтами и иностранными клиентами.
Кредитный механизм включает также все аспекты ссудной, инвестиционной,
учредительской, посреднической, консультативной, аккумуляционной,
перераспределительной деятельности кредитной системы в лице ее институтов.
В послевоенный период кредитная система содействовала обеспечению условий
для значительного роста производства, накопления капитала и развития научно-
технического прогресса. Благодаря кредиту в различных его формах происходят
мобилизация денежного капитала и огромная концентрация капиталовложений в
ключевых, технически наиболее прогрессивных отраслях экономики. Только мощные
банки и страховые компании могут осуществлять кредитные операции в масштабах,
необходимых для финансирования современных крупных промышленных, транспортных
и других объектов. Государственные средства, участвующие в финансировании
капиталовложений, также часто поступают в хозяйство в кредитной форме.
Кредитная система играет важнейшую роль в поддержании высокой нормы
народнохозяйственного накопления, что характерно для большинства промышленно
развитых стран. Однако в США данный показатель несколько ниже, чем в других
промышленно развитых странах. Это объясняется прежде всего тем, что на
процессы накопления денежного капитала в США влияли такие факторы, как частые
колебания конъюнктуры, высокая доля военных затрат в национальном доходе и
бюджете, падение покупательной способности денег, большой удельный вес
инвестиций в непроизводственную сферу, устойчивость рынка ценных бумаг до
конца 60-х годов.
Кредит занимает важное место в разрешении проблемы реализации товаров и
услуг на рынке. Большой рост потребительского и жилищно-ипотечного
кредитования населения в значительной мере расширил рынок для потребительских
товаров длительного пользования и сыграл заметную роль в быстром развитии
соответствующих отраслей промышленности и строительства.
Международные условия воспроизводства также в большой мере формируются в
связи с развитием кредитных отношений в различных формах и с деятельностью
банков на мировой арене. Эти факторы способствовали росту международной
торговли, который, в свою очередь, подталкивал производство.
Кредитно-денежные кризисы, которые обычно сопровождают циклические
экономические кризисы и значительно их усиливают, были слабо выражены до
конца 70-х - начала 80-х годов. Их наиболее острые формы - натиск вкладчиков
на банки, массовое востребование ссуд, банкротство банков - до указанного
времени фактически отсутствовали. Это объяснялось многими глубокими
изменениями в экономике, в частности, увеличением эластичности кредитно-
денежной системы в условиях отсутствия золотого стандарта, изменениями в
структуре кредитных учреждений и рынка ссудных капиталов, государственно-
монополистическим регулированием.
Вместе с тем кредитная система в послевоенный период во многом способствовала
усилению социальной и имущественной пропасти между различными слоями
общества. Более конкретно указать на следующие факторы. Акционерное дело,
представляющее собой своеобразную форму кредитного дела, было в течение
последних двух десятилетий источником колоссального роста личных состояний
наиболее богатых людей общества. Вместе с тем аккумуляция кредитной системы
сбережений трудящихся приковывала их к существующей капиталистической
системе и поэтому часто служила орудием дополнительной финансовой
эксплуатации. Последняя становилась особо очевидной и эффективной в связи с
инфляцией, которая непрерывно обесценивала сбережения по их реальной
покупательной способности, особенно в 70-е годы.
Хотя кредитная система не переживала в послевоенный период острых
"традиционных" кризисов, как в 1929-1933 гг., кредитная экспансия банков,
рост кредитной надстройки, разбухание ипотечного и потребительского кредитов
требовали срочных мер государственного вмешательства для предотвращения
кризиса в кредитной сфере, который был тесно связан с кризисом международной
валютной системы.
При наличии общих закономерностей развития кредитным системам отдельных
стран свойственны свои особенности. В XIX в. наиболее развитой и
разветвленной кредитной системой обладала Англия. Сейчас таким лидером во
многих отношениях являются США. Другие страны нередко стремятся перенять
организационные формы и методы, американских кредитно-финансовых учреждений,
особенно инвестиционных и страховых компаний, корпорационных пенсионных
фондов, организаций и потребительского кредита. В то же время для ряда стран
Западной Европы характерны государственные учреждения более крупного масштаба
и универсального характера, чем в США.
Процессы концентрации в сфере банков, во многом определяющие развитие
кредитной системы, имеют в послевоенный период ряд важных особенностей.
Значительные изменения происходят также в операциях банков и, в частности, в
формах их связей с промышленностью. Характерно сочетание функций, и
специализации, т.е. выделения особых видов кредитно-финансовых учреждений со
своими специфическими функциями.
Монополистическая стадия капитализма обусловила появление новых кредитно-
финансовых институтов, которые стали быстро развиваться после кризиса 1929-
1933 гг. Произошло более полное разграничение функций между различными
финансовыми институтами внутри кредитной системы. Быстро выросли и заняли
важнейшие позиции на рынке ссудных капиталов страховые компании (в основном
компании страхования жизни), пенсионные фонды, инвестиционные компании,
ссудо-сберегательные ассоциации и другие специализированные учреждения. Они
стали основным источником долгосрочного капитала на денежном рынке, потесним
в этой сфере коммерческие банки.
Однако падение удельного веса коммерческих банков не означает снижение их
роли в экономике. Они продолжают выполнять важнейшие функции кредитной
системы: расчетные операции, депозитно-чековую эмиссию, краткосрочное и
среднесрочное финансирование, а также определенную часть долгосрочного
финансирования.
Кредитно-финансовые учреждения осуществляют свои функции в экономике по трем
основным направлениям: предоставление ссудного денежного капитала и денежных
сбережений населения: владение фиктивным капиталом. Широкая сеть
специализированных кредитно-финансовых учреждений позволила собрать свободные
денежные капиталы и сбережения и предоставить их в распоряжение торгово-
промышленных корпораций и государства. Таким образом, развитие кредитной
системы явилось одной из важнейших предпосылок обеспечения относительно
высокой нормы накопления капитала, сто способствовало росту производства и
реализации научно-технической революции.
Государственное регулирование кредитно-финансовых институтов - один из
важнейших элементов развития и формирования кредитной системы
капиталистических стран.
Основными направлениями государственного регулирования являются: политика
центрального банка в отношении кредитно-финансовых институтов, особенно
банков; налоговая политика правительства в смешанных (полугосударственных)
или государственных кредитных институтах; законодательные мероприятия
исполнительной и законодательной власти, регулирующие деятельность
различных институтов кредитной системы.
В промышленно развитых странах политика центрального банка распространяется
главным образом на коммерческие и сберегательные банки и осуществляется в
следующих формах: учетная политика; регулирование нормы обязательных
резервов; операции на открытом рынке; прямое воздействие на кредит.
Учетная политика центрального банка состоит в учете и переучете
коммерческих векселей, поступающих от коммерческих банков, которые в свою
очередь, получают от промышленных, торговых и транспортных компаний.
Центральный банк выдает кредитные ресурсы на оплату векселей и устанавливает
так называемую учетную ставку. Как правило, учетная политика центрального банка
направлена на имитирование переучета векселей, установление предельной суммы
кредита для каждого банка. Таким образом, осуществляется воздействие на объем
выдаваемых ссуд. Учетная политика обычно сочетается с государственным
регулированием процентных ставок по вкладам и кредитам. Хотя банки в основном
самостоятельно определяют проценты по вкладам и ссудам, тем не менее, они
ориентируются на учетную ставку центрального банка - так называемое
дисконтное окно. При этом необходимо отметить, что в каждой стране
существует своя специфика учетной политики, определяемая традициями, развитием
кредитной системы, ролью государства и центрального банка в экономике.
Следующей формой регулирования центрального банка является определение нормы
обязательных резервов для коммерческих банков. Смысл этой формы
регулирования заключается в том, что коммерческие банки обязаны хранить часть
своих кредитных ресурсов на беспроцентном счете в центральном банке. Норма
резерва может уменьшаться или увеличиваться в зависимости от конъюнктуры на
рынке капиталов. Ее увеличение ведет к ограничению кредитной экспансии
коммерческих банков и, наоборот, снижение - к расширению кредитных ресурсов.
Нормы резервов существенно различаются по странам и колеблются в пределах от 5
до 20.
Политика регулирования нормы резервов распространяется главным образом на все
виды банков (а в ряде стран и на некоторые специальные кредитно-финансовые
институты), которые определяют процентные ставки по кредитам. Большинство
других кредитно-финансовых институтов в процентной политике следуют за
коммерческими банками. С помощью нормы резервов центральный банк воздействует
в целом на ссудный процент, который, в свою очередь, влияет на доходность тех
или иных ценных бумаг (курс акций и облигаций).
Еще одной формой регулирования центральным банком кредитной системы являются
операции на открытом рынке с государственными облигациями путем их
купли-продажи кредитно-финансовыми институтами. Продавая государственные
облигации, центральный банк тем самым уменьшает денежные ресурсы банков и
других кредитно-финансовых институтов и таким образом способствует повышению
процентной ставки на рынке ссудных капиталов. Это заставляет кредитные
институты, согласно законодательству, покупать определенную часть
государственных облигаций, финансируя, таким образом, дефицит бюджета и
государственный долг.
Формой регулирования является также прямое государственное воздействие
центрального банка на кредитную систему путем прямых предписаний органов
контроля в форме инструкций, директив, применения санкций за нарушения. В ряде
случаев центральный банк осуществляет контроль за крупными кредитами,
имитирование банковских кредитов, выборочную проверку кредитных учреждений.
Однако методы прямого воздействия в основном распространяются на коммерческие
и сберегательные банки и в меньшей степени - на другие кредитно-финансовые
институты.
Один их методов регулирования - налоговая политика. Она заключается в
изменении налоговых ставок на прибыль, получаемую различными
кредитно-финансовыми институтами. Как правило, последние облагаются налогом на
прибыль, как и все прочие юридические лица, действующие в определенных
экономических условиях. В то же время взимание налогов существенно различается
по странам и кредитным институтам в соответствии с их функциональной
спецификой. Увеличение налогов может способствовать уменьшению кредитно-ссудных
операций и повышению процентных ставок. Наоборот, сокращение налогов на доходы
этих учреждений ведет к расширению таких операций и может содействовать
снижению процентных ставок. Поэтому налоговое воздействие представляет собой
достаточно эффективное государственное регулирование деятельности кредитной
системы.
В ряде стран в отличие от промышленных и торговых компаний кредитно-
финансовые учреждения имеют определенные налоговые льготы. Они обычно
распространяются на специализированные небанковские кредитно-финансовые
учреждения (страховые, инвестиционные, финансовые компании, благотворительные
фонды).
Другим регулирующим методом кредитной системы является участие государства
в деятельности кредитно-финансовых учреждений. Это выражается в трех
основных направления: приобретение части кредитных институтов государством
путем национализации; организация новых учреждений как дополнение к частным;
долевое участие государства путем приобретения акций кредитно-финансовых
учреждений и, таким образом, создание смешанных институтов.
Посредством данного метода государство оказывает достаточно эффективное
воздействие на функционирование всей кредитной системы. Метод регулирования
путем создания государственной собственности довольно широко распространен в
странах континентальной Европы и в развивающихся странах. Так, во Франции,
Германии, Италии, Португалии, Турции, скандинавский странах сохраняется
довольно крупный государственный сектор в кредитной системе, несмотря на
расширение процесса приватизации в последнее время. Во Франции путем
национализации ряда банков и страховых компаний в начале 80-х годов был
существенно расширен кредитный сектор государства. Необходимо отметить, что
в большинстве промышленно развитых стран государственная собственность в
кредитной системе распространяется и на банковский сектор. Это позволяет
государству быстрее и эффективнее решать проблему государственного долга
путем продажи ценных правительственных бумаг своим кредитным институтам и за
счет последних финансировать крупные инвестиционные проекты национальных
масштабов. Кроме того, при наличии государственных и полугосударственных
кредитных учреждений осуществляется воздействие на спрос и предложение
ссудного капитала, динамику его рынка, процентные ставки.
Большое влияние на регулирование кредитной системы оказывают законодательные
меры, осуществляемые центральным правительством, местными органами, а также
законодательной властью. Они разрабатывают пакеты законов и инструкций,
регламентирующих различные сферы деятельности кредитно-финансовых институтов.
При этом основную регулирующую функцию выполняют центральная исполнительная и
законодательная власти, которые создают главные законы, определяющие
деятельность кредитно-финансовых институтов.
В рамках исполнительной власти основными регулирующими органами являются
центральный банк и министерство финансов. В ряде стран создаются
дополнительные регулирующие органы центрального правительства. Обычно они
действуют в странах со сравнительно высоким уровнем огосударствления
кредитной системы. Так, во Франции, кроме центрального банка и министерства
финансов, в регулировании кредитной системы участвуют Национальный совет по
кредиту, Комиссия контроля над банком, Комиссия биржевых операций.
Наряду с исполнительными органами активное участие в регулировании принимают
законодательные органы (парламенты). В их структуре действуют специальные
комитеты, комиссии, подкомиссии, которые корректируют как правительственную
политику, так и деятельность кредитной системы не могут быть дополнены
другими органами парламента. Так, в Конгрессе США длительное время эффективно
работает Комиссия по ценным бумагам, регулирующая инвестиционную
деятельность кредитно-финансовых институтов.
Особое место в государственном регулировании занимают страховые компании
(особенно компании страховании жизни) как поставщики долгосрочных кредитов на
рынке ссудных капиталов. Основным объектом их регулирования являются
страховые тарифы (ставки страховых премий). При этом главным органом
регулирования, как правило, выступает министерство финансов (исключением из
этого правила являются США, где страховые тарифы регулируются исполнительными
органами штатов). Особенность регулирования кредитной системы с помощью
страховых тарифов заключается в том, что страховые компании стремятся
повысить ставки, особенно в области имущественного страхования, так как оно
является убыточным. Поэтому уровень пределов страховых тарифов по
имущественному страхованию регулируется довольно жестко как со стороны
министерства финансов, так и местных органов власти, если они участвуют в
этом, как в США.
Таким образом, система государственного регулирования кредитной системы в
промышленно развитых странах представляет собой сложной, эффективный и
довольно противоречивый механизм. Однако он складывался длительное время,
пройдя этапы приспособления и структурных изменений. Современному механизму
регулирования кредитной системы в значительной степени способствовали такие
события, как кризис 1929-1933 гг., послевоенное восстановление, валютно-
финансовый кризис 60-70-х годов, инфляция и банкротство коммерческих и
сберегательных банков 70-80-х годах
1. П. Самуэльсон. Экономика. Москва НПО" АЛГОЛ"
"Машиностроение" 1993.I Том.
2. П. Самуэльсон. Экономика Москва НПО "АЛГОН"
"Машиностроение" 1993.II Том.
3. Макконел К.Р., Брю С.Л. "Экономикс" в 2-х книгах. - М.: "Республика" 1992
4. Носкова И.Я., Максимова Л.М. “Международные экономические отношения”. –
М.: Экуономик-пресс, 1997. – 282 с.
5. Толковый словарь экономических терминов “Это - бизнес”. - Киев,
“Альтерпрес”, 1996. – 472 с.
| 
